Phương pháp nhận diện và đầu tư theo dòng tiền lớn - các big boys đang nghĩ gì ?

​

Nhận diện và đầu tư theo dòng tiền lớn là một trong những phương pháp mang lại lợi thế và giảm thiểu rủi ro cho các nhà đầu tư. Bất kỳ nhà đầu tư nào chinh chiến trên thị trường đã lâu cũng đều biết để giá cổ phiếu tăng, doanh nghiệp làm ăn tốt thôi chưa đủ mà còn phải phụ thuộc vào dòng tiền vào ra.

Dòng tiền chảy mạnh vào cổ phiếu nào, thì cổ phiếu đó sẽ tăng mạnh và ngược lại. Do đó, việc nhận diện được dòng tiền lớn là một kỹ năng vô cùng quan trọng cho các nhà đầu tư lựa chọn cổ phiếu.

Người đặt nền móng cho ý tưởng lần theo dòng tiền lớn để đầu tư cổ phiếu là Joseph E. Granville. Tôi sẽ chia sẻ phương pháp này của ông để nhà đầu tư có thể sử dụng nó để lựa chọn cổ phiếu hợp lý, trong vô vàn cổ phiếu đang giao dịch ngoài kia.

Dự báo dòng tiền tiếp theo sẽ đi về đâu là một việc không hề dễ, nhưng đo lường dòng tiền mạnh yếu và sự thay đổi xu hướng của dòng tiền thì có thể nằm trong tầm tay của chúng ta. Bằng việc sử dụng một công cụ có tên là Price Volume Trend (PVT), chúng ta có thể lần ra được dấu chân của các big boys dễ dàng. Phương pháp Price Volume Trend sẽ đo lường thanh khoản (dấu chân để lại của big boys) tương quan với giá cổ phiếu.

CÁCH SỬ DỤNG PRICE VOLUME TREND

Trước khi nói về cách sử dụng, chúng ta lược qua công thức của Price Volume Trend (PVT) để biết nó tính toán cái gì nhé:

PV (Price Volume ) = %P x V​

Theo công thức này thì PV (Price Volume ) được tính bằng tỷ lệ thay đổi của giá (%P) tương quan với khối lượng giao dịch (V) của một mã cổ phiếu.

+ PV sau > PV trước thể hiện dòng tiền có xu hướng mạnh lên và hỗ trợ cho giá rất tốt.

+ PV sau < PV trước thể hiện dòng tiền có vẻ suy yếu, nếu không có lượng tiền bổ sung vào rất có thể giá sẽ đảo chiều.

Hiện tại, phương pháp Price Volume Trend là một trong những phương pháp nhanh chóng nhất để đo lường dòng tiền vào ra trên thị trường dựa vào sự luân chuyển của nó khi giá cổ phiếu tăng/giảm.

SỬ DỤNG PRICE VOLUME TREND NHƯ MỘT CHỈ BÁO PHÂN KỲ

Ngoài cách so sánh giá trị tương đối của indicator Price Volume Trend ở mỗi giai đoạn để phát hiện ra điểm đảo chiều hoặc củng cố xu hướng, chúng ta có thể dùng công cụ này như một chỉ báo phân kỳ. Phân kỳ của Price Volume Trend được sử dụng như sau:

​

Cụ thể, nếu giá tạo một đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước (xu hướng vẫn còn giảm), nhưng chỉ báo PVT lại tạo một đỉnh sau cao hơn đỉnh trước (tức là PVT đã có xu hướng tăng), thì đó là dấu hiệu sớm cho thấy, dòng tiền lớn đã nhập cuộc, sớm muộn gì giá cũng sẽ tăng tương ứng với chỉ báo PVT.

Kết quả như thế nào thì anh em cũng đã thấy rồi đấy. Giá đã tăng lên để xác nhận phân kỳ PVT và giá là chính xác.

Còn rất nhiều phương pháp nhận diện dòng tiền lớn tốt hơn, phức tạp hơn mà tôi chưa nói đến. Ở những phần sau, chúng ta sẽ thảo luận về vấn đề này.

Ở bên dưới tôi có đính kèm indicator Price Volume Trend (PVT) cho nhà đầu tư sử dụng Amibroker. Chúng ta add vào và sử dụng nó như một công cụ đo lường dòng tiền nhé. Ai sử dụng metatock hoặc các phần mềm khác thì comment bên dưới để tôi gửi indicator cho phù hợp.

Xem thêm:

>> Lựa chọn cổ phiếu đầu tư theo phương pháp nổi tiếng CANSLIM với 7 tiêu chí đơn giản

Theo cafef.vn​