Wyckoff Power Charting - Bài 1: Khái Quát Về Cuộc Đời Wyckoff

Hello ace , hôm nay mình sẽ bắt đầu những chuỗi bài viết chuyên sâu về phương pháp Wyckoff VSA. Sáng nay mưa thấy chill chill nên có hứng chia sẻ một chút ít hiểu biết của bản thân về Wyckoff. Ông là một nhà đầu tư thiên tài tiên phong trong việc sử dụng phân tích kỹ thuật trong những năm đầu của thế kỷ 20 để nghiên cứu thị trường chứng khoán. Sinh thời ông ấy được giới Đầu Tư coi là một trong 5 người khổng lồ kiến tạo nên những hòn gạch đầu tiên về lĩnh vực phân tích kỹ thuật trên biểu đồ, cùng với Charles Dow, William Gann, Ralph Nelson Elliott và Merrill.






Richard Demille Wyckoff sinh ngày 02/11/1873 hưởng trọn 60 năm dương thọ rồi tạ thế một cách mãn nguyện vào vào ngày 19/3/1934 tại Sacramento, California, U.S.

Hằng năm dinh thự ở Great Neck, New York mà ông cùng gia đình từng sinh sống bên cạnh khu điền trang Hamptons của chủ tịch General Motors Alfred Sloan vẫn được các fan của ông trong giới đầu tư từ khắp nơi đến thăm quan.


1. Giai đoạn đầu đời và sự nghiệp sớm

Năm 1888: Wyckoff bắt đầu "hành trình chinh phục thế giới tài chính" ở tuổi 15, không phải bằng cách đầu tư vào cổ phiếu mà bằng cách làm người đưa tin cho các nhà môi giới ở New York. Đây chính là khởi đầu của hành trình dài mà ông dành cả đời mình để khám phá và phân tích thị trường tài chính.

Năm 1890: Wyckoff bắt đầu học những kiến thức cơ bản về đầu tư chứng khoán khi làm việc tại một số công ty môi giới. Ông được tiếp xúc với các quy trình và thực tế giao dịch, điều này giúp ông hiểu rõ hơn về bản chất của thị trường.

Năm 1891: khi mới 17 tuổi, ông trở thành kiểm toán viên tại các công ty môi giới, một vị trí giúp ông có cái nhìn sâu sắc hơn về tình hình tài chính của các doanh nghiệp.

Năm 1892: Wyckoff bắt đầu tham gia sâu hơn vào các hoạt động trên sàn giao dịch chứng khoán và trải nghiệm các thăng trầm của thị trường. Cũng trong năm này, ông lần đầu lập gia đình kết hôn với bà Elsie Suydam. Sau này thì kết hôn lần thứ hai với Cecelia G. Shear, và lần thứ ba với Alma Weiss.


2. Thành công sớm

Năm 1896: Wyckoff chuyển qua nhiều vai trò khác nhau, từ nhân viên bán hàng đến trợ lý giao dịch và cuối cùng là trưởng phòng giao dịch. Điều này giúp ông hiểu được mọi khía cạnh của thị trường tài chính và có cái nhìn toàn diện hơn về cách thị trường vận hành.

Năm 1897: ông bắt đầu mở rộng hiểu biết của mình về trái phiếu và thực hiện giao dịch đầu cơ.

Năm 1898: Wyckoff đã điều hành thành công một dự án đầu cơ với số vốn từ 10 đến 1.000 đô la, nhân đôi tài sản của mình và giám sát 7 văn phòng chi nhánh của một công ty giao dịch chứng khoán.

Năm 1899: ông cùng cộng sự bắt đầu xử lý các giao dịch cổ phiếu, bảo hiểm và trái phiếu cho các khoản vay liên quan đến cuộc Chiến tranh Tây Ban Nha. Đây là thời điểm đánh dấu bước tiến quan trọng trong sự nghiệp tài chính của Wyckoff.






3. Khởi nghiệp và những năm tháng vàng son

Năm 1900: Wyckoff tự mình đầu tư vào thị trường chứng khoán và mở công ty chứng khoán đầu tiên mang tên Harrison & Wyckoff, nơi ông xử lý các đơn hàng thao túng thị trường cho các "tay to" như Jay Gould và Harry Content.

Năm 1901: ông bắt đầu nghiên cứu sâu về các CO (Composite Operators) – những người thao túng thị trường, như John W. Gates và James R. Keene. Nhờ quan sát kỹ lưỡng các hoạt động của họ, Wyckoff đã dự đoán thành công cuộc khủng hoảng tài chính Bắc Thái Bình Dương.

Năm 1902: Nghiên cứu các đối tượng (CO) thao túng, chi phối thị trường cũng như phương pháp và chiến lược mà họ đang dùng.

Năm 1903: Một sự thay đổi quan hệ đối tác - sự kết hợp giữa Mallett và Wyckoff.

Năm 1904: Mua cổ phiếu U.S. Steel ở mức 8 5/8, được coi là mức thấp nhất.

Năm 1905: Tập chung nghiên cứu chiến lược, hành động các nhà điều hành (CO) trong thời đại bao gồm: Wasserman, Kessler, Canfield, Morgan.

Năm 1906: Ông tập chung phát triển phương pháp giao dịch - bắt đầu từ trái phiếu doanh nghiệp.

Năm 1907: ông sáng lập ra Tạp chí Phố Wall, một ấn phẩm chuyên về thị trường tài chính. Ông cũng chịu trách nhiệm biên tập tạp chí này trong suốt 20 năm, biến nó thành nguồn tài liệu quý giá cho các nhà đầu tư và giới tài chính. Tạp chí này đã thu hút hơn 200.000 người theo dõi, một con số khổng lồ vào thời điểm đó mà thậm chí đến ngày nay, nhiều influencer chứng khoán cũng phải mơ ước.


4. Phát triển phương pháp Wyckoff

Từ thủa thiếu thời ông là một nhà đầu tư luôn khao khát học hỏi trên thị trường chứng khoán. Ông quan sát kỹ lưỡng các hoạt động của thị trường và tham khảo các chiến lược giao dịch của các huyền thoại trong thời đại của cụ, bao gồm cả JP Morgan và Jesse Livermore.

Đối với Wyckoff, phân tích cơ bản chẳng khác gì đọc tử vi; ông tin rằng mọi thứ quan trọng đã nằm trong biểu đồ giá và khối lượng giao dịch. Từ những quan sát và qua các bài phỏng vấn của ông với các nhà giao dịch huyền thoại, Wyckoff đã dần dần bắt bài và hệ thống hóa các chiến lược của Livermore và những huyền thoại khác để đưa ra các quy luật vận động chung của thị trường tài chính ,hệ thống phương pháp giao dịch, cách quản lý vốn và tâm lý giao dịch.

Với những nỗ lực vượt bậc đó, dựa vào những kiến thức và kinh nghiệm được đúc kết của mình, Ông đã kiến tạo nên một phương pháp giao dịch mang tên mình. Phương pháp Wyckoff tập trung vào tìm kiếm các dấu hiệu xác nhận sự tham gia của CO dựa trên thông tin về giá đóng cửa, biên độ giá và khối lượng (tên gọi khác là VSA - Volume Speard Analysis).


Từ vị trí của mình, Wyckoff đã quan sát thấy nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ liên tục bị thất bại bị sút văng ra khỏi thị trường. Do đó, Ông đã tận tâm hướng dẫn cho công chúng về các quy tắc thực sự của trò chơi được điều khiển bởi các tay lớn vô hình , các tổ chức hay còn gọi là Composite Man/Operators - CO.

Phương pháp này không chỉ giúp các nhà đầu tư nhỏ lẻ hiểu rõ hơn về cách thị trường hoạt động mà còn giúp họ giao dịch hài hòa với các tay to thay vì bị họ "nuốt chửng". Phương pháp Wyckoff có thể áp dụng cho bất kỳ thị trường nào có sự xuất hiện của CO như: Chứng Khoán, Chỉ số, Hàng Hóa, Tiền Điện Tử hay Ngoại Hối…


5. Những nốt thăng trầm

Năm 1909, Thử nghiệm các hệ thống cơ học - nghiên cứu hành động thị trường - hoàn thiện phương pháp Wyckoff.

Năm 1911, Xây dựng danh tiếng – Giao dịch từ văn phòng tư nhân.

Năm 1913, Đối tác đặc biệt của Alfred Mestre & Co., thành viên của Sở giao dịch chứng khoán New York - Dự báo các đợt chia lợi tức lớn trong tương lai.

Năm 1915, Tài trợ cho một số doanh nghiệp phát triển.

Năm 1916 – 1918, Rút tiền ra khỏi Wall Street – Làm sập thị trường cổ phiếu U.S. Steel –Từ đó nhiều người biết và theo dõi ông.

Năm 1919, Tổ chức vận động bảo vệ công chúng (nhà đầu tư) trong thị trường chứng khoán.

Năm 1920, Tổ chức đội ngũ nhân viên phân tích của Richard D. Wyckoff.

Năm 1921, Thành viên sáng lập của New York Curb Exchange - giao dịch với Jesse L. Livermore - cùng phương pháp của ông.

Năm 1922, Vạch trần và đánh sập các cửa hàng đầu cơ.

Năm 1923, Đưa tạp chí vào mục tiêu kinh doanh với Otto H. Kahn.

Năm 1924-1925, Một kỳ nghỉ cá nhân tốt nhất với Livermore ở Châu Âu.

Năm 1926, Khi ở đỉnh cao sự nghiệp giao dịch – ông bắt đầu lên kế hoạch nghỉ hưu – Xây dựng một gia trang 9.5 mẫu đất ở nông thôn từ phần lợi nhuận giao dịch – kết thúc nghỉ hưu với một cú lừa cuối cùng trên thị trường – ông sống gần Sloan, Sinclair – sức khỏe bắt đầu kém dần.

Năm 1927, Đóng cửa các hoạt động thị trường – Wyckoff dưỡng bệnh ở Florida, California.

Năm 1928: Wyckoff cáo buộc rằng người vợ thứ hai của ông, người mà giới truyền thông gọi là prima donna của Phố Wall, đã giành quyền kiểm soát Tạp chí Phố Wall từ tay ông bằng cách "dụ dỗ". Cuộc ly thân kết thúc bằng một thỏa thuận mà theo đó ông nhận được nửa triệu đô la trái phiếu của công ty tạp chí. Du lịch châu âu – Suy nghĩ với mơ ước về một trường đại học tại Wall Street.


6. Đóng góp cho giáo dục tài chính

Năm 1930: Wyckoff thành lập và đặt nền móng cho một trường học mà sau này trở thành Viện Thị trường Chứng khoán.

Trọng tâm của chương trình là các khóa học tích hợp các khái niệm mà Wyckoff đã học và nghiên cứu về cách xác định các giai đoạn tích lũy, giai đoạn phân phối của cổ phiếu do bàn tay của các nhà tạo lập thị trường thực hiện. Sau khi xác định được các dấu hiệu mà CO để lại, Ông hướng dẫn công chúng tiến hành giao dịch hài hòa với CO chứ không giao dịch ngược lại với họ.

Ông không quan tâm quá nhiều đến phân tích cơ bản bởi vì theo Wyckoff thông tin về lợi nhuận doanh nghiệp và các thông tin cơ bản khác thực sự là rất khó để tiếp cận và không chính xác nếu sử dụng để phân tích. Hơn nữa, các thông tin này thường đã phản ánh vào giá khi nó đã được công khai cho công chúng.

Ông đã dành phần lớn thời gian của mình để đào tạo cho công chúng về các quy luật thực sự của thị trường và giúp họ tránh những sai lầm phổ biến mà các nhà đầu tư nhỏ lẻ thường mắc phải.


7. Những năm cuối đời và di sản

Năm 1931: Quay lại Wall Street – Thực hiện ước mơ suốt đời – Một tổ chức giáo dục hàng đầu nằm ngay giữa trung tâm tài chính phố Wall. Wyckoff sáng lập một khóa học độc đáo về đầu tư và giao dịch chứng khoán, được đặt tên là "Khóa học Richard D. Wyckoff về Khoa học và Kỹ thuật Thị trường Chứng khoán". Khóa học này đã giúp nhiều thế hệ nhà đầu tư học hỏi từ kinh nghiệm và kiến thức của ông.

Ngày 19/3/1934, Richard D. Wyckoff qua đời, để lại một di sản lớn trong lĩnh vực tài chính.


8. Di sản trường tồn

Mặc dù đã qua đời gần một thế kỷ, Phương pháp Wyckoff vẫn “sống khỏe” và được áp dụng rộng rãi và trong nhiều loại thị trường như chứng khoán, chỉ số, hàng hóa, tiền điện tử và ngoại hối. Tư duy của Wyckoff về phân tích kỹ thuật, tâm lý giao dịch và quản lý vốn đã trở thành những nguyên tắc không thể thiếu cho các nhà đầu tư hiện đại. Những hiểu biết của ông không chỉ vượt thời gian mà còn có thể áp dụng cho bất kỳ thị trường nào có sự xuất hiện của các tay to thao túng. Có lẽ nếu ông còn sống, Wyckoff sẽ bật cười trước sự hùng mạnh của công nghệ, nhưng cũng không quên nhắc nhở rằng: "Dù công nghệ có thay đổi, tâm lý con người vẫn luôn lặp lại – và CO vẫn luôn ở đó."


Tóm lại, Richard D. Wyckoff không chỉ là một nhà đầu tư thông minh mà còn là một người thầy với tầm nhìn xa trông rộng, mang lại những bài học quý giá cho cả thế giới tài chính. Nếu ace là người đam mê thị trường tài chính, cuộc đời và những phương pháp của Wyckoff không chỉ là nguồn cảm hứng, mà còn là "bí kíp sống còn" cho hành trình đầu tư.


Hẹn ae ở những bài tiếp theo, nơi mình sẽ chia sẻ về các kiến thức liên quan đến Phương pháp Wyckoff nhé ^^


Tải sách Wyckoff Power Charting (bản Full Tiếng Việt): Sách Phương Pháp Wyckoff - Sức Mạnh Phân Tích Biểu Đồ (Wyckoff Power Charting) - Bruce Fraser.pdf (https://drive.google.com/file/d/1t76FddgX72H3_s5yRnHiUE_1FBH4tYMU/view?usp=sharing)